How To Invest Hjelp Aksjeopsjoner

Alternativer Grunnleggende Tutorial I dag inkluderer mange investorer porteføljer investeringer som fond. aksjer og obligasjoner. Men de ulike verdipapirene du har til disposisjon, slutter ikke der. En annen type sikkerhet, kalt et alternativ, presenterer en verden av mulighet til sofistikerte investorer. Kraften til alternativer ligger i deres allsidighet. De gjør det mulig å tilpasse eller justere posisjonen din i henhold til enhver situasjon som oppstår. Alternativer kan være så spekulative eller så konservative som du vil. Dette betyr at du kan gjøre alt fra å beskytte en posisjon fra en nedgang til direkte satsing på bevegelse av et marked eller en indeks. 13 Denne allsidigheten kommer imidlertid ikke uten sine kostnader. Alternativer er komplekse verdipapirer og kan være svært risikabelt. Dette er grunnen til at når du handler, ser du en ansvarsfraskrivelse som følger: 13 Alternativer innebærer risiko og er ikke egnet for alle. Optiehandel kan være spekulativ i naturen og bære betydelig risiko for tap. Invester bare med risikokapital. 13 Til tross for hva noen forteller deg, handler alternativhandel med risiko, spesielt hvis du ikke vet hva du gjør. På grunn av dette, foreslår mange mennesker at du fjerner alternativer og glemmer deres eksistens. 13 Å være uvitende om enhver form for investering plasserer deg i svak stilling. Kanskje den spekulative naturen av alternativene passer ikke til stilen din. Ikke noe problem - ikke spekulere i alternativer. Men før du bestemmer deg for ikke å investere i alternativer, bør du forstå dem. Ikke å lære hvordan funksjonsfunksjonen er like farlig som å hoppe rett inn: uten å vite om alternativer, ville du ikke bare miste et annet element i investeringsverktøyet ditt, men også miste innsikt i arbeidet til noen av verdens største selskaper. Hvorvidt det er å sikre risikoen for valutatransaksjoner eller å gi medarbeidere eierskap i form av opsjoner, bruker de fleste multinasjonale i dag i dag muligheter i en eller annen form. 13 Denne opplæringen vil introdusere deg til grunnleggende valgmuligheter. Husk at de fleste opsjonshandlere har mange års erfaring, så ikke forvent å være ekspert umiddelbart etter å ha lest denne opplæringen. Hvis du ikke er kjent med hvordan aksjemarkedet fungerer, kan du sjekke ut handlingenes grunnleggende opplæring. Valg Basics: Hvorfor bruke alternativer Det er to hovedgrunner til at en investor ville bruke alternativer: å spekulere og sikre seg. Spekulasjon 13 Du kan tenke på spekulasjoner som å satse på bevegelsen av en sikkerhet. Fordelen med alternativer er at du ikke er begrenset til å tjene penger først når markedet går opp. På grunn av muligheten til alternativer, kan du også tjene penger når markedet går ned eller til og med sidelengs. Spekulasjon er det territoriet der de store pengene er laget - og tapt. Bruken av alternativer på denne måten er grunnen til at opsjonene har et rykte om å være risikabelt. Dette skyldes at når du kjøper et alternativ, må du være korrekt ved å bestemme ikke bare retningen for aksjebevegelsen, men også størrelsen og tidspunktet for denne bevegelsen. For å lykkes må du riktig forutsi om en aksje vil gå opp eller ned, og du må være riktig om hvor mye prisen vil endres, så vel som tidsrammen det tar for alt dette skal skje. Og ikke glem provisjoner. Kombinasjonene av disse faktorene betyr at oddsene er stablet mot deg. 13 Så hvorfor spekulerer folk med alternativer hvis oddsen er så skjeve Bortsett fra allsidighet handler det om å bruke innflytelse. Når du kontrollerer 100 aksjer med en kontrakt, tar det ikke mye av en prisbevegelse for å generere betydelig fortjeneste. 13 Sikring 13 Alternativets andre funksjon er sikring. Tenk på dette som en forsikringspolicy. Akkurat som du forsikrer huset eller bilen, kan alternativene brukes til å forsikre dine investeringer mot en nedtur. Kritikere av alternativer sier at hvis du er så usikker på lagerbeholdningen din at du trenger en hekk, bør du ikke gjøre investeringen. På den annen side er det ingen tvil om at sikringsstrategier kan være nyttige, spesielt for store institusjoner. Selv den enkelte investor kan ha fordel. Tenk deg at du ønsket å utnytte teknologibestandene og deres oppside, men si at du også ønsket å begrense eventuelle tap. Ved å bruke alternativer, vil du kunne begrense din downside mens du nyter den fullstendige oppsiden på en kostnadseffektiv måte. (For mer om dette, se Married Puts: Et beskyttelsesforhold og en nybegynnerveiledning for sikring.) 13 Et ord på aksjeopsjoner 13 Selv om aksjeopsjoner for ansatte er tilgjengelige for alle, kan denne typen mulighet på en måte bli klassifisert som en tredje grunn til å bruke alternativer. Mange selskaper bruker aksjeopsjoner som en måte å tiltrekke seg og beholde talentfulle medarbeidere, spesielt ledelsen. De ligner på ordinære aksjeopsjoner ved at innehaveren har rett, men ikke forpliktelsen til å kjøpe aksjeselskap. Kontrakten er imidlertid mellom innehaveren og selskapet, mens et normalt alternativ er en kontrakt mellom to parter som er helt uavhengig av selskapet. (For å finne ut mer, se Den riktige prisen på aksjealternativer.) Oppdag verden av alternativer, fra primære begreper til hvordan alternativer fungerer og hvorfor du kan bruke dem. En grundig forståelse av risiko er viktig i opsjonshandel. Så er det å vite hvilke faktorer som påvirker opsjonsprisen. Aksjer er ikke de eneste verdipapirene underliggende opsjoner. Lær hvordan du bruker FOREX-alternativer for profitt og sikring. Investering i Google (GOOG) krever vanligvis at du betaler prisen på andelen multiplisert med antall kjøpte aksjer. Et alternativ som bruker mindre kapital innebærer bruk av alternativer. Hvis du vil bruke innflytelse til din fordel, må du vite hvor mange kontrakter du skal kjøpe. Et godt sted å starte med opsjoner er å skrive disse kontraktene mot aksjer du allerede eier. Denne handelsstrategien kan redusere risikoen din - men bare hvis du bruker den effektivt. Alternativer er verdsatt på en rekke forskjellige måter. Lær om hvordan alternativene er priset med denne opplæringen. Indeksalternativer er mindre volatile og mer flytende enn vanlige alternativer. Forstå hvordan du handler indeksalternativer med denne enkle introduksjonen. Alternativer kan være et utmerket tillegg til en portefølje. Finn ut hvordan du kommer i gang. Ofte stilte spørsmål Lær å skille mellom kapitalvarer og forbruksvarer, og se hvorfor kapitalvarer krever besparelser og investeringer. Et derivat er en kontrakt mellom to eller flere parter, hvis verdi er basert på en avtalt underliggende finansiell eiendel. Begrepet økonomisk vollgrav, mønstret og popularisert av Warren Buffett, refererer til en forretningsevne til å opprettholde konkurransemessige fordeler. Lær forskjellene mellom generelle partnerskap og partnerskap med begrenset ansvar, hver type har unike egenskaper, fordeler. Ofte stilte spørsmål Lær å skille mellom kapitalvarer og forbruksvarer, og se hvorfor kapitalvarer krever besparelser og investeringer. Et derivat er en kontrakt mellom to eller flere parter, hvis verdi er basert på en avtalt underliggende finansiell eiendel. Begrepet økonomisk vollgrav, mønstret og popularisert av Warren Buffett, refererer til en forretningsevne til å opprettholde konkurransemessige fordeler. Lær forskjellene mellom generelle partnerskap og partnerskap med begrenset ansvar hver type har unike egenskaper, fordeler. Hvordan bruke aksjeopsjoner til din fordel Alternativmarkedet går hånd i hånd med futures-markedene. Når du bruker det riktig, gir opsjonene deg muligheten til å diversifisere beholdningene dine utover tradisjonelle investeringer og å sikre din portefølje mot risiko. Nøkkelen er å finne ut hvordan du bruker alternativer på riktig måte. Here8217s noen grunnleggende opplysninger om alternativer: Alternativ kjøpere er også kjent som innehavere, og alternativ selgere er kjent som forfattere. Anropsalternativer gir eieren rett, ikke forpliktelsen, til å kjøpe en underliggende eiendel til en spesifisert pris innenfor en angitt tidsramme. Put-opsjoner gir eieren rett, ikke forpliktelse, til å selge en underliggende eiendel til en angitt pris med en angitt tidsramme. Ring og sette innehavere kan utøve disse rettighetene til strykpris, den forutbestemte prisen som et alternativ vil bli levert når det utøves. Ringopsjonsforfattere (selgere) har potensiell forpliktelse til å selge. Put opsjonsforfattere (selgere) har potensiell forpliktelse til å kjøpe den underliggende eiendelen. Alternativer, som futures kontrakter, har utløpsdatoer. Alle aksjeopsjoner utløper den tredje fredag ​​i måneden. Alternativer på futures utløper på forskjellige dager, avhengig av kontrakten. Noen ganger utløper ulike klasser av alternativer samme dag. Disse dagene er kjent som dobbelt-, trippel - og firedoble-hekksdager: Dobbelt-hekksdager: Når noen av de forskjellige klassene av opsjoner (lager, aksjeindeksopsjoner og stockindeks-futuresalternativer) utløper. Triple-hitching dager: Når alle tre klassene utløper samtidig, som skjer på tredje fredag ​​i slutten av kvartalet. Firedoble-hekse dager: Når alle tre klasser av opsjoner utløper sammen med opsjoner for enkelt aksjekontrakt. Alternativer handler i løpet av handelsperioden for den underliggende eiendelen. Å eie et alternativ doesn8217t gir innehaveren noen del av den underliggende sikkerheten. Retten til å kjøpe eller selge den sikkerheten er hva alternativene handler om. Alternativer er et (litt mindre) nullsum spill. For hver dollar noen gjør, mister noen dollar. Alternativer, som futures, har både selger og kjøper. Når du gjør en tapende handel, får noen andre et beløp som tilsvarer dine tap som overføres til kontoen sin, og du blir belastet provisjon. Byttene får også et gebyr. Hvis du vinner, skylder du sannsynligvis skatt. Behandlingen av alternativer i skattekoden er kompleks, og mye av det handler om hvorvidt du har kortsiktige eller langsiktige gevinster. Detaljene er gitt i opsjonsopplysningserklæringen, som må leses før du handler alternativer. Erklæringen er en del av pakken med informasjonen din megler gir deg sammen med kontoapplikasjonen. Husk å lese dokumentet nøye og diskutere de skattemessige detaljene med revisor før trading. wiki Hvordan investere i alternativer Forstå hva et alternativ er. En opsjon er en kontrakt som gir kjøperen rett, men ikke forpliktelsen, å kjøpe (ringe) eller selge (sette) en aksjeindeks eller fremtid til en bestemt (strike) pris før en bestemt dato i tid (utløpsdato). Som en aksje er et alternativ en sikkerhet, noe som betyr at det er en rett til eierskap til noe annet. Men i motsetning til en aksje er et alternativ et derivat, noe som betyr at det henter sin verdi fra noe annet (vanligvis en aksje - eller aksjeindeks). 2 Betegnelsene i parentes er spesifikke for opsjonshandel, og omfatter en liten del av det totale antall vilkår i dette unike språket. Lær hvordan alternativene fungerer. Valg er en kontrakt som gir rett til å kjøpe eller selge noe annet til kjøperen. Kjøperen (det er du) betaler for denne retten og forhåpentligvis gjør mer av avtalen enn du betalte for alternativet. Med andre ord, ved å kjøpe opsjonen kjøper du ikke den underliggende eiendelen, men retten til å kjøpe eller selge det aktivet til en bestemt pris. 3 Dette konseptet kan være komplisert, men gir mer mening når det brukes på hverdagens gjenstander. For eksempel, tenk at du finner en brukt bil du vil kjøpe, men ikke har penger for ennå. Du tilbyr selgeren 1000 for en kontrakt som gir deg rett til å kjøpe den bilen for 20.000 om to måneder (husk, dette er et teoretisk eksempel). Han er enig, og du har nå et anropsalternativ på bilen. På slutten av de to månedene kan du enten kjøpe bilen for kontraktsbeløpet (20 000) eller bestemme ikke for å kjøpe bilen og tape 1000. I løpet av de to månedene kan verdien av eiendelen som kjøpes (bilen) også endres. Tenk deg for eksempel et tilfelle hvor bilen blir oppdaget å være en prop fra en berømt film. Verdien skyter opp til 100.000. Selgeren er nå tvunget til å selge deg bilen til 20.000, som gir deg et 80.000 fortjeneste, minus 1000 kontraktsprisen, for totalt 79.000. Verdien kan imidlertid også gå ned. Tenk deg i løpet av de to månedene, en mekaniker som inspiserer bilen oppdager massiv strukturell skade. Verdien faller til 10.000. Hvis du velger å kjøpe bilen, vil du miste 11 000 (inkludert kontraktsverdien på 1000) ved kjøpet. Du er imidlertid ikke forpliktet til å kjøpe bilen med et alternativ. Lær forskjellen mellom setter og samtaler. Put og call options er de to hovedtyper av opsjoner tilgjengelig for investorer. Når du kjøper en samtale, garanterer du at du kan kjøpe et bestemt antall aksjer (vanligvis 100 aksjer per kontrakt) av den underliggende sikkerheten til en viss pris innen en bestemt dato. 4 Et puts garanterer at du kan selge et bestemt antall aksjer (igjen, vanligvis 100) av den underliggende sikkerheten til en bestemt pris innen en bestemt dato. 5 Sammenlign fordelene med å kjøpe alternativer i stedet for å kjøpe aksjer. Alternativer gir fleksibilitet, diversifisering og en viss beskyttelse mot tap, og alt for en rimelig pris. 6 For eksempel, hvis aksjer for et bestemt selskap selger for 100 per aksje, kan du kjøpe 100 aksjer for 10.000. Alternativet for det samme firmaet kan imidlertid være på åtte poeng, og aksjene handles generelt i blokker på 100, noe som betyr at samme mengde lager kun vil koste deg 800 7 Selv om du mister penger, kan du ikke tape mer enn premien , eller prisen på alternativet. 8 På den annen side har potensialet for profitt ingen grense. 9 Finn en megler hvis du ikke allerede har en. Alternativer er tilgjengelige fra nesten alle online meglerhus og fra meglere i store finansinstitusjoner. Det beste stedet å komme i gang er med den som håndterer dine andre investeringer. Det finnes ulike typer spesialisert tradingprogramvare, men disse plattformene er ofte svindel eller bare ineffektive. Behandle alternativer som du ville noen annen investering og håndtere dem gjennom din faste megler. 10 Finn en sikkerhet for å kjøpe et alternativ for. Spør megleren eller se deg om din online megling for en sikkerhet, som et børsnotert fond eller ETF, som du vil kjøpe et alternativ på. Se på eiendommens historiske ytelse og vurder deretter hvor det kan bli ledet i fremtiden. Tror du prisen vil øke eller redusere? Undersøk sikkerheten og foreta en prediksjon. Se på tilgjengelige alternativpriser for den valgte sikkerheten din. Sjekk på handelsplattformen for alternativer som er avledet fra den valgte sikkerheten din. Disse opsjonene vil ha strykpriser enten over dagens pris (ut av pengene for anropsalternativer og i penger for put-opsjoner) av sikkerheten, under det (i pengene for anropsalternativer og ut av pengene for put-opsjoner), eller til samme verdi (på pengene for både samtale og put-opsjoner). 11 For eksempel kjøper en investor et anropsalternativ for å kjøpe en sikkerhet til en pris på 40. Hvis sikkerheten for tiden handles til 45, er opsjonsalternativet i pengene med 5. Beregn kostnaden for premien. Kostnaden for en opsjonsavtale, med andre ord rett til opsjonen, kalles premien. Denne premien belastes av selgeren av alternativet selv om kjøperen bestemmer seg for ikke å bruke alternativet. Premien er notert per aksje, mens opsjonsavtalen generelt er for 100 aksjer. For eksempel kan en premie bli oppført som 0,25, men dette ville koste 25,00 (0,25100) for hele kontrakten på 100 aksjer. Premiumprisene varierer og er basert på en rekke faktorer, inkludert volatilitet, sikkerhetspris og tidsverdi. 12 Kjøp det riktige valget. Husk hvilken vei du tror sikkerhetsprisen din vil flytte. Kjøp riktig alternativ til riktig pris og tid for å tjene penger. For eksempel, tenk at du tror at en sikkerhet som for tiden handler på 40, vil handle i 60 på tre måneder. Du ser et alternativ priset med en strykpris på 45 i tre måneder og en premie på 0,50. Selvfølgelig, hvis aksjen din utfører nær så godt som du forventer, vil du se en betydelig fortjeneste når du utøver alternativet. Hvis du kjøpte dette alternativet, ville du betale et premie på 50 (100 aksjer 0,50 per aksje). Følg prisen på den underliggende sikkerheten. Følg prisen på sikkerheten etter at du har kjøpt et alternativ på den. Se etter tegn på at det kan eller ikke flytter som forventet. Dette betyr ikke at du burde få panikk hvis den faller en dag når du forventer at den skal gå opp, men at hvis den begynner å trenge nedover i flere uker eller måneder, bør du revurdere posisjonen din. Bestem hva du skal gjøre neste. Du har tre alternativer når det gjelder å bruke alternativet. Du kan handle før forfall, handle på forfall, eller bestem deg for ikke å bruke ditt valg. Ditt valg vil avhenge av markedsprisen på den underliggende sikkerheten. Disse valgene gir mening i følgende situasjoner ved hjelp av eksempelalternativet: 13 Sikkerheten, som handlede på 40 når du kjøpte alternativet, har svevet rundt 40 i de to månedene siden. Du har en annen måned igjen på ditt valg, men tror ikke at prisen vil bli mye bedre på den tiden. Du bestemmer deg for å handle før forfall og utnytte opsjonen på en opptid på 42. Dette betyr at fortjenesten din er 2 per aksje (eller 200) minus 50 premie og eventuelle gebyrer belastet av megleren. Sikkerheten bygger verdier jevnt over de tre månedene, som kommer til 55 nær slutten av kontraktsperioden. Du bestemmer deg for å handle ved forfall ved å utnytte opsjonen like før forfall til markedsprisen på 55 dollar. Dette gir deg 10 i fortjeneste per aksje (eller 1000) minus 50 premie og eventuelle megler avgifter. Uforutsette omstendigheter trekker aksjekursen ned til 25 innen den første måneden, hvor den forblir gjennom slutten av de tre månedene. Du bestemmer klokt ikke å utøve ditt valg. Dette koster deg premien på 50.